Das Zinsportfolio enthält ETFs, die sowohl kurzlaufende Anleihen von Staaten und Unternehmen guter oder sehr guter Bonität, als auch den von der Europäischen Zentralbank berechneten Tagesgeldsatz am Interbankenmarkt (€STR) abbilden.
Anleihen sind Wertpapiere, die einen festgelegten Zins (Coupon) an Eigentümer der Anleihe ausschütten. Die aktuelle Verzinsung von Anleihen hängt von den Marktgegebenheiten und dem Zinsumfeld ab. Die im Zinsportfolio enthaltenen ETFs halten eine Vielzahl von Anleihen und die Rendite des ETFs ergibt sich aus den Zinsausschüttungen der gehaltenen Anleihen.
Die €STR wird an jedem Handelstag auf Grundlage von Interbankengeschäften am Vortag von der Europäischen Zentralbank berechnet. Die im Zinsportfolio enthaltenen ETFs bilden diesen Zinssatz zuzüglich eines festgelegten Hebesatzes ab.
Die effektive Wertentwicklung des Portfolios ergibt sich aus dem Zusammenspiel der Verzinsungen der Portfoliobestandteile.